1. 今日の結論
- 買うなら: 現在は週足・日足・4時間足ともに−DI優位＋ADX上昇の強い下降トレンド局面のため、新規の買いエントリーは見送り（様子見）です。
- 売るなら: 現在値8.7906円からの成行売りは非推奨。8.85〜9.01円（4H +1σ〜−1σ帯）までの戻りを待って売りを検討。損切りは9.15円（日足中央線・MA200近辺）を目安。
- 保有中の人向け: 売り保有の方は、下位足（1H/4H）のMACDヒストグラムが「縮小＝減速」を示している足があるため、戻り局面での一部利確を検討。買い保有の方は9.15円を明確な損切りラインとして管理してください（信頼度：中〜高。ただし短期的な反発の可能性あり）。
記載の価格は店頭FX業者の提示価格と完全には一致しませんので補正してください。ご参考までに、9月29日4時の価格はMXNJPYが8.7570円です（データ: Yahoo Finance）。管理者の表示フィード（みんなのFX LIGHT）はこの価格より約0.0336円高い表示になります。
2. MXN/JPYは上がる？下がる？価格位置の確認
- 週足: バンド幅は過去100本中22パーセンタイルまで収縮（やや収縮）。RSI9MA=52.9（＜50）でレンジ〜移行局面だが、ADXは26.0（上昇）で−DI優位が継続。
- 日足: バンド幅は96パーセンタイルまで強拡大（スクイーズ終了から47本目）。ADX30.3（上昇）・−DI優位で下降トレンドが継続。RSI14=22.6と下限圏。
- 4時間足: バンド幅96パーセンタイルの強拡大（125本目）。ADX51.4と非常に強いトレンド状態、−DI優位。MACDヒストグラムは「縮小＝下落の減速」を示し、売りの利確準備シグナルが出ている。
- 1時間足: バンド幅95パーセンタイルの強拡大（84本目）。RSI14=19.0とレンジ下限。MACDヒストグラムは「拡大＝下落の加速」を示す。
現在価格（8.7906円、ブローカー基準）は日足−1σ（8.9954円）・−2σ（8.8442円）を下回り、日足−3σ（8.6930円）に接近する水準。直近20本の安値（8.7906円）を更新中で、下位足では下落の勢いがやや減速し始めている位置にいます。
3. 価格の分析根拠（MACD・ADX/DMI・ボリンジャーバンド）
| 足 | MACD線 | シグナル | ヒストグラム | 4象限・信頼性 |
|---|---|---|---|---|
| 週足 | +0.0111 | +0.0879 | −0.0768（−／拡大） | プラス圏×デッドクロス／信頼性中（上昇トレンド内の調整） |
| 日足 | −0.0908 | −0.0671 | −0.0238（−／拡大） | マイナス圏×デッドクロス／信頼性高（下落継続の主戦場） |
| 4時間足 | −0.0687 | −0.0566 | −0.0121（−／縮小） | マイナス圏×デッドクロス／信頼性高（下落は減速、買い転換ではない） |
| 1時間足 | −0.0287 | −0.0259 | −0.0028（−／拡大） | マイナス圏×デッドクロス／信頼性高（下落継続） |
| 足 | ADX | +DI | −DI | 状態 |
|---|---|---|---|---|
| 週足 | 26.0（上昇） | 12.9 | 30.7 | −DI優位・強いトレンド |
| 日足 | 30.3（上昇） | 10.9 | 34.8 | −DI優位・強いトレンド |
| 4時間足 | 51.4（上昇） | 6.3 | 39.0 | −DI優位・非常に強いトレンド |
| 1時間足 | 42.3（上昇） | 14.0 | 41.9 | −DI優位・強いトレンド |
| 足 | −2σ | 中央線 | +2σ | バンド幅位置 |
|---|---|---|---|---|
| 週足 | 8.9200 | 9.2138 | 9.5076 | 22%（やや収縮） |
| 日足 | 8.8106 | 9.1130 | 9.4155 | 96%（強拡大） |
| 4時間足 | 8.7357 | 8.8979 | 9.0601 | 96%（強拡大） |
| 1時間足 | 8.7423 | 8.8174 | 8.8924 | 95%（強拡大） |
4. MXN/JPYに影響のある注目指標・イベント
- 2026/09/30（水）21:30頃: 米8月個人消費支出（PCE）コア価格指数（重要度: 高）
- 2026/10/01（木）23:00頃: 米9月ISM製造業景況指数（重要度: 中）
- 2026/10/02（金）21:30頃: 米9月雇用統計（非農業部門雇用者数・失業率・平均時給）（重要度: 高）
- 2026/10/29〜30（木・金）: 日銀金融政策決定会合（10月）（重要度: 高）
- 2026/11/05（木）予定: Banxico次回金融政策決定会合（重要度: 高）
※米連邦政府はつなぎ予算（12月11日まで）で資金確保済みのため、上記米国指標は現時点で延期の見通しはありません（未確認要素があれば都度ご確認ください）。
ファンダメンタルズ要点
| 項目 | 内容 | 出典 |
|---|---|---|
| MXN政策金利 | 6.50%（2026/9/24決定、3会合連続据え置き） | Banxico |
| JPY政策金利 | 1.25%（2026/9/18決定、7-2の賛成多数で0.25%利上げ。31年ぶりの高水準） | 日本銀行 |
| 金利差 | 5.25ポイント（MXN 6.50% − JPY 1.25%）。日銀の利上げにより金利差はやや縮小傾向 | Banxico／日本銀行 |
| 投機筋ポジション（IMM/COT） | 2026/9/22時点、MXN非商業部門ネットロング約75.2K（前週87.8Kから減少）。ネットロングは高水準ながら縮小方向 | CFTC集計（MQL5経由） |
| リスク選好 | 円キャリートレードの巻き戻し観測が強まっており、リスクオフ局面ではMXNなど高金利新興国通貨が売られやすい地合い | Reuters |
| 固有要因 | メキシコ中銀は据え置き継続を示唆する文言を声明から削除。今後のガイダンス変更に注視が必要 | Reuters |
| 次回中銀会合 | 日銀: 2026/10/29〜30／Banxico: 2026/11/05（予定） | 日本銀行／Banxico |
4.5 イベント前後の運用ルール（固定）
高重要度イベントの1時間前〜発表直後は新規建て禁止。保有玉は発表前にロット縮小か一部利確を検討。発表後はその足の確定を待つ。週末をまたぐ新規建ては見送り。
5. 意識した方がいい価格帯・転換サイン
- 予想レンジ: 上限 9.01円（4H +1σ）〜 下限 8.69円（日足−3σ）
- 抵抗ライン: 9.01円（4H +1σ）、9.15円（日足中央線・MA200近辺、根拠: 日足MA20/MA200一致）
- 支持ライン: 8.85円（4H −1σ）、8.84円（日足−2σ）、8.69円（日足−3σ）
- ブレイクで変わるシナリオ: 9.15円（日足中央線・MA200）を上抜けた場合、下降トレンドが一旦終了する可能性。8.69円（日足−3σ）を割れた場合はバンドウォーク継続でさらなる下落の可能性。
- 転換サイン: 1時間足MACDヒストグラムの符号転換（−→+）、4時間足ADXの低下開始、RSIの50ライン回復
6. 参考リンク
- Banxico 金融政策発表: https://www.banxico.org.mx/publications-and-press/announcements-of-monetary-policy-decisions/monetary-policy-announcements.html
- 日本銀行 金融政策決定会合（2026年9月）: https://www.boj.or.jp/en/mopo/mpmdeci/mpr_2026/k260918a.pdf
- 日本銀行 金融政策決定会合スケジュール: https://www.boj.or.jp/en/mopo/mpmsche_minu/index.htm
- Reuters（メキシコ中銀、政策金利据え置き）: https://www.reuters.com/world/americas/bank-mexico-keeps-rates-hold-tweaks-its-forward-guidance-2026-09-24/
- Reuters（円キャリートレードの巻き戻し）: https://www.reuters.com/world/asia-pacific/yens-sudden-surge-is-upsetting-carry-trade-faithful-2026-09-08/
- CFTC MXN投機筋ポジション: https://www.mql5.com/en/economic-calendar/mexico/cftc-mxn-non-commercial-net-positions
- データソース: Yahoo Finance（MXNJPY=X）
今回のX投稿: https://twitter.com/MarketOraclePLZ/status/2104651788553183519
※ 本記事は投資助言ではありません。投資判断はご自身の責任でお願いします。
